La maison de commerce Toyota Tsusho Corporation (TTC), composante du groupe japonais Toyota, a annoncé, hier, son intention de lancer une Offre publique d'achat (OPA) sur le solde du capital de CFAO, spécialiste de la distribution automobile et pharmaceutique en Afrique et Outre-Mer. En annonçant l'acquisition d'un bloc de 29,8% auprès de PPR fin juillet qui valorisait CFAO à 2,3 milliards d'euros, TTC avait indiqué étudier l'opportunité de déposer une OPA sur le solde du capital. Cette dernière offrira 37,50 euros par action, soit le même prix que celui payé à PPR qui s'était déjà engagé fin juillet à apporter à l'offre de TTC les 12,2% du capital qu'il a conservé sauf en cas de proposition concurrente. Le projet d'OPA devrait être déposé auprès de l'Autorité des marchés financiers (AMF) d'ici au 15 septembre, et sa mise en œuvre reste soumise à l'avis de conformité de l'AMF et du feu vert des autorités européennes de la concurrence. Selon le communiqué de TTC, le conseil de surveillance de CFAO a d'ores et déjà estimé que l'acquisition d'une participation par la maison de commerce japonaise "présentait des perspectives intéressantes pour la société, ses filiales, ses salariés et ses actionnaires" et que l'opération avait un caractère "amical". Le conseil de surveillance devrait rendre un avis motivé sur l'offre de TTC après avoir examiné les conclusions d'un expert qui devrait être désigné le 4 septembre, a souligné le communiqué. "Cette acquisition s'inscrit pleinement dans la stratégie de développement de TTC", qui fait valoir qu'elle cherche à développer un portefeuille d'activités équilibré entre ses trois grandes divisions via une présence internationale. "Les trois divisions de CFAO s'inscrivent parfaitement dans le portefeuille d'activités de TTC", a relevé la société japonaise, qui a réalisé un chiffre d'affaires de 74 milliards de dollars et affiche une capitalisation boursière de 7,4 milliards de dollars. TTC est une maison de commerce affiliée au groupe Toyota, qui s'est d'abord développée dans la distribution automobile, avant d'étendre son activité aux biens industriels, à l'assurance et aux produits agricoles. Le groupe, qui gère également des concessionnaires automobile pour Toyota, notamment dans les pays émergents, emploie 31 000 personnes dans le monde. CFAO a réalisé au deuxième trimestre un bénéfice net de 63,5 millions d'euros, en hausse de 28,8%, et des ventes en progression de 19,3%, à 908 millions d'euros.
